empty
26.07.2022 17:55
Bitcoin: три фактора встречного ветра и ключевой бастион обороны

Bitcoin не смог удержаться выше ключевой поддержки в 21 900 долларов за монету, что теперь открывает главной криптовалюте путь к поддержке 18 900.

Сегодня началось двухдневное заседание ФРС, итогом которого в среду станет объявление о повышении процентной ставки и заявления о последующих планах центробанка. Риторика в этом случае может оказаться куда более важной, чем поднятие ставки, если это, конечно, будет не рост сразу на 1,0%.

Значат ли текущее падение и предстоящие события, что недавнее восстановление исчерпано?

Доверие к крипторынку подорвано, спроса нет

Сегодняшнее падение главной криптовалюты в зону 20 000 долларов за монету держит криптовалютных инвесторов в напряжении. Многие из них опасаются, что более беспрецедентные распродажи со стороны ключевых игроков могут привести к еще большему нисходящему тренду.

Дальнейшее снижение, вероятно, усилит потери и затруднит восстановление рынка в среднесрочной перспективе. Таким образом, многие инвесторы воздерживаются от дополнительных инвестиций, а отсутствие спроса не дает ценам должного импульса.

Помимо падения криптовалют, негативное влияние на настроения инвесторов также оказал крах ключевых криптофирм, таких как Three Arrows Capital (3AC) и Celsius Network.

Сингапурский хедж-фонд 3AC обанкротился, имея средства инвесторов на сумму около 10 миллиардов долларов. Недавний крах криптовалют привел агентство к финансовым потрясениям и затруднил выплату долга кредиторам и инвесторам.

Криптокредитная сеть Celsius, которую также уважали в криптовалютных кругах, пережила тяжелые времена, когда рынок криптовалют упал. Компания была вынуждена приостановить выплаты кредиторам и клиентам из-за низкой ликвидности.

Такие инциденты подорвали доверие инвесторов к отрасли и сократили приток капитала, необходимый для поддержки криптовалют.

Маржинальная торговля подливает масла в огонь

Участники рынка, торгуя криптовалюту с кредитным плечом, несут большие убытки и закрываются по маржин-коллу даже при небольшом изменении цены. Это порождает волну ликвидаций и новый обвал цен.

Ликвидация происходит, когда брокер принудительно закрывает обеспеченную позицию инвестора из-за убытка, влияющего на начальную маржу. Ликвидации обычно усиливают рыночные спады, непреднамеренно увеличивая количество распродаж.

Например, 11 января фьючерсные контракты BTC на сумму около 2,7 миллиарда долларов были ликвидированы в течение 24 часов, в результате чего цены упали с примерно 41 000 долларов до уровня ниже 32 000 долларов.

Аналогичное происшествие произошло 14 июня и привело к падению цены BTC примерно на 15%. В результате было ликвидировано биткоинов на сумму около 532 миллионов долларов.

В то время как ликвидация влияет на цены в краткосрочной перспективе, она отрицательно влияет на цены активов, усиливая рыночную турбулентность, что вызывает неопределенность. Неопределенность вредна для бизнеса, потому что она удлиняет циклы страха.

Инфляция vs Bitcoin

Сейчас одной из главных причин падения рисковых активов называю инфляцию. В течение мая индекс потребительских цен в США достиг 8,3%. Для сравнения, в апреле 2020 года, когда начались ограничения из-за COVID-19, этот показатель составлял 0,3%.

Многие аналитики предполагают, что высокий уровень инфляции был вызван агрессивной фискальной политикой, принятой правительством США в 2020 году в ответ на пандемию COVID-19.

Тогда ФРС снизила процентные ставки ФРС до нуля и запустила программу стимулирования совместно с правительством на сумму 5 триллионов долларов, чтобы предотвратить экономическую катастрофу. Эта сумма намного выше 787 миллиардов долларов, использованных для подавления рецессии 2008 года.

Средства, использованные во время пандемии, поддержали экономику и помогли повысить спрос на товары и услуги. Однако цепочки поставок не смогли удовлетворить растущий спрос на определенные товары, что привело к росту цен на сырьевые товары.

Есть и другие усугубляющие факторы, которые привели к повышению стоимости жизни и сокращению инвестиций в спекулятивные инструменты, такие как Bitcoin, из-за меньшего располагаемого дохода.

Тем не менее цены на криптовалюту могут восстановиться, как только текущая социально-экономическая динамика изменится к лучшему. Однако это долгосрочная перспектива, а пока борьба с инфляцией ведется путем повышения процентных ставок.

Процентные ставки ФРС против крипторынка

В марте ФРС США впервые с 2020 года повысила кредитную ставку. В то время цены на биткоины не сильно изменились, потому что повышение стоимости заимствований уже было учтено в цене. Тем не менее это объявление подготовило инвесторов к предстоящим изменениям и спровоцировало постепенное снижение.

15 июня ФРС снова повысила кредитную ставку, на этот раз на три четверти процентного пункта, что является самым высоким повышением за два десятилетия. Антиинфляционная мера вызвала падение рынков в последующие дни.

Примечательно, что биткоин-инвесторы начали уходить с рынка через несколько дней после повышения ставки, в результате чего цены упали с уровня 30 000 долларов до 18 900 долларов в период с 7 по 18 июня.

Реакция была ожидаемой, потому что ФРС уже дала понять, что будет повышать ставки и дальше. Такие меры исторически сокращали инвестиции в спекулятивные активы, такие как Bitcoin.

Краткосрочная перспектива - шансы на достижение дна

Bitcoin должен достичь дна в среднесрочной перспективе, что позволит ему обрести некоторую стабильность, достаточную, чтобы успокоить инвесторов и породить бычьи настроения.

Аналитики считают, что сейчас рынок находится в переходном периоде. Сейчас происходит консолидация, которая будет набирать обороты, поскольку многие, кто был в стороне, ожидая лучшей цены, начнут покупать в ближайшие месяцы.

Если же посмотреть совсем локально, в рамках ближайших двух дней, тенденцию консолидации можно будет считать неизменной с сохранением шансов на восстановление до тех пор, пока Bitcoin держится выше 18 900 долларов за монету.

Vaxt aralığını seçin
5
min
15
min
30
min
1
soat
4
soatlar
1
kun
1
hafta
  • Большая пятерка
    от ИнстаФорекс
    ИнстаФорекс продолжает претворять
    в жизнь ваши самые смелые мечты.
    СТАТЬ УЧАСТНИКОМ

BTC/USD 7 мая. План на ближайшее будущее.

В глобальной перспективе по Биткоину может формироваться крупный бычий импульс (1)-(2)-(3)-(4)-(5). Скорее всего, первые четыре части импульсного паттерна полностью завершены. То есть имеются ввиду волны (1)-(2)-(3)-(4). Коррекционная волна (4) приняла

Роман Онегин 21:38 2025-05-07 UTC+2

Bitcoin. 7 мая. Анализ по системе Smart money

Добрый день, уважаемые трейдеры! Биткоин сломал «медвежью» структуру тренда, и начал формирование «бычьей». На текущий момент я могу сделать только такой вывод. Можно поспорить о том, достаточно ли сильной получилась

Григорий Соколов 17:28 2025-05-07 UTC+2

Bitcoin на пороге прорыва или разворота?

Цена Bitcoin застыла на пороге психологически важной отметки, участники рынка выстраиваются в ожидании либо очередного рывка вверх, либо внезапного разворота, который может обнулить краткосрочные бычьи ожидания. Все больше графических

Екатерина Киселева 17:05 2025-05-07 UTC+2

Рекомендации по торговле на рынке криптовалют на 7 мая (американская сессия)

Биткоин и эфир сегодня заняли выжидательную позицию, оставшись торговаться в близи своих недельных максимумов. Всему причиной предстоящее заседание Федеральной резервной системы США и решение по процентным ставкам. И хоть решение

Максим Магдалинин 14:51 2025-05-07 UTC+2

Законопроект о регулировании крипторынка

Вчера республиканцы в Конгрессе США представили законопроект о регулировании крипторынка. В документе предлагают снизить порог раскрытия долей в токенах с 5% до 1%, чтобы повысить демократичность. Кроме того, законопроект предусматривает

Павел Власов 14:34 2025-05-07 UTC+2

BTC/USD: сценарии динамики на 07.05.2025

Основные криптовалюты и фьючерсы на американские фондовые индексы сегодня резко подскочили в цене на открытии торгового дня на фоне новостей о том, что представители США и КНР начали консультации

Юрий Толин 13:34 2025-05-07 UTC+2

Крипторынок: бурный рост на открытии

Фьючерсы на американские фондовые индексы сегодня резко подскочили в цене на открытии торгового дня на фоне новостей о том, что представители США и КНР начали консультации по торговым вопросам

Юрий Толин 13:09 2025-05-07 UTC+2

Рекомендации по торговле на рынке криптовалют на 7 мая

Биткоин и эфир сумели продемонстрировать очередной рост на фоне хороших новостей, связанных с криптовалютным законодательством. Биткоин сейчас торгуется по $96 700, отскочив от минимума $93 400, а эфир восстановился

Максим Магдалинин 10:29 2025-05-07 UTC+2

Пользователи блокчейна Ethereum ждут обновление Pectra

Вчера эфир продолжил падение, даже несмотря на то, что разработчики готовят блокчейн Ethereum к очередному обновлению, цель которого — сделать сеть более конкурентоспособной по сравнению с новыми конкурентами, такими

Павел Власов 09:17 2025-05-07 UTC+2

Торговые рекомендации по Эфиру (Ethereum) на 7 мая по системе ICT

Эфир продолжает следовать строго за биткоином. «Вторая криптовалюта» вернулась к своему Order-block на 4-часовом ТФ и теперь просто формирует паттерны на продажу, торгуясь при этом вбок. Никакого ощутимого падения по-прежнему

Станислав Полянский 02:34 2025-05-07 UTC+2
Ҳозир телефон орқали гаплаша олмайсизми?
Саволингизни беринг чатда.
Обратный звонок
 

Dear visitor,

Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.

If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.

Why does your IP address show your location as the USA?

  • - you are using a VPN provided by a hosting company based in the United States;
  • - your IP does not have proper WHOIS records;
  • - an error occurred in the WHOIS geolocation database.

Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaForex anyway.

We are sorry for any inconvenience caused by this message.